صناديق التحوط هي طريقة للاستثمار البديل. إنه شكل من أشكال الاستثمار حيث يتم تجميع الأموال واستثمارها باستخدام استراتيجيات استثمار مختلفة لتوليد الأرباح في شراكة مالية بين مدير الصندوق والمستثمرين.
يشار إلى مدير الصندوق على أنه الشريك العام والمستثمرون معروفون بالشركاء المحدودين. دور الشركاء المحدودين هو استثمار الأموال ودور الشريك العام هو إدارتها. يتم تزويد المستثمرين بنشرة تحوط توفر معلومات حول الجوانب الرئيسية للصندوق ، مثل إستراتيجية استثمار الصندوق ، ونوع الاستثمار ، وحد الرافعة المالية.
كما يوحي الاسم ، تعمل صناديق التحوط بطريقة “التحوط” أو تجنب المخاطر. لذلك ، نرى أن الهدف من صناديق التحوط هو تعظيم الربح إلى جانب تقليل المخاطر. تهدف إلى تحقيق أرباح بغض النظر عن تقلبات السوق. إنها تقلل من المخاطر من خلال عرض المستثمرين على شراء أسهم طويلة أو قصيرة. البيع على المكشوف يعني كسب المال عندما ينخفض السهم.
يدير مدير الاستثمار الأموال من خلال شركة تختلف عن صندوق التحوط ومحفظة أصوله. يستخدم مدير الاستثمار دعم مزودي الخدمة التاليين:
سماسرة رئيس الوزراء
إنها تساعد في تصفية التجارة ، وتوفر الرافعة المالية والتمويل قصير الأجل.
المسؤولين
يقدمون خدمات العمليات والمحاسبة والتقييم.
موزعين
يتعاملون بشكل أساسي مع توزيع الأوراق المالية. يمكن أن يكون الموزع متعهد تغطية أو تاجر أو وسيط.
يمكن تصنيف استراتيجيات الاستثمار المعتمدة على النحو التالي:
• تقديري / نوعي: هذه هي الاستراتيجيات التي يختارها الشريك العام أو مدير الصندوق.
• منهجي / كمي: هذه هي الاستراتيجيات التي اقترحها نظام محوسب.
خصائص صناديق التحوط:
• متاح فقط للمستثمرين المعتمدين
يحتاج المستثمرون إلى امتلاك قيمة صافية معينة قبل الاستثمار في صناديق التحوط.
• مجموعة متنوعة من خيارات الاستثمار
يمكن استثمارها في مجالات مختلفة مثل الأراضي والعقارات والأسهم والمشتقات والعملات وما إلى ذلك.
• استخدم الرافعة المالية
غالبًا ما تستخدم الأموال المقترضة لتعزيز العائدات.
• مصاريف
يتقاضون رسوم إدارية ورسوم الأداء.
الفائدة الرئيسية للاستثمار في صناديق التحوط هي أن المخاطر أقل من الأنواع الأخرى من الاستثمارات. يمكن القول إنها غير مرتبطة بمؤشرات السوق. ومع ذلك ، تظل الحقيقة أنهم عرضة لقدر من المخاطر. ومن ثم ، فمن الجيد أن تكون على دراية بجميع المخاطر المحتملة قبل الاستثمار. من الضروري أيضًا اختيار مدير صندوق من ذوي الخبرة في هذا المجال.
